La SCPI Aestiam Horizon optimise ses clés de répartition

La SCPI Aestiam Horizon annonce une évolution de ses clés de répartition dans le cadre du démembrement, avec un ajustement favorable au nu-propriétaire. Cette mise à jour renforce l’attractivité du dispositif en améliorant plusieurs aspects structurants, notamment la décote sur le prix d’acquisition des parts, l’optimisation de la fiscalité et la transmission patrimoniale.

Ces ajustements s’inscrivent dans un contexte où le démembrement occupe une place croissante dans les stratégies de long terme, porté par la recherche d’un équilibre entre rendement différé, stabilité et accès à des conditions plus avantageuses à l’entrée.

Des clés de répartition ajustées : Un bénéfice direct pour le nu-propriétaire

Une évolution mesurable sur 3 ans, 5 ans et 10 ans

Les nouvelles clés de répartition présentent une amélioration notable pour la nue-propriété, avec une évolution claire selon les durées d’engagement.

Tableau récapitulatif des nouvelles clés de répartition

Ces ajustements montrent un repositionnement destiné à renforcer l’intérêt pour le démembrement, en particulier pour des durées intermédiaires comme 5 ans, où l’évolution est la plus significative.

Un démembrement rendu plus attractif

Trois leviers mis en avant

Les évolutions permettent une meilleure valorisation de la nue-propriété. Les bénéfices se concentrent sur trois dimensions :

• Décote améliorée sur le prix d’acquisition des parts
• Optimisation fiscale pour les porteurs concernés
• Transmission patrimoniale facilitée dans des stratégies multigénérationnelles

Ces dimensions renforcent le rôle du démembrement dans la construction patrimoniale, particulièrement dans un environnement où la visibilité à long terme et la stabilité locative constituent des critères essentiels.

Les atouts structurels d’Aestiam Horizon dans ce contexte

Une SCPI de bureaux à taille humaine

Aestiam Horizon se distingue par une organisation patrimoniale granulaire, avec :

• 149 actifs,
• une valeur moyenne d’environ 2,4 M€,
• une répartition favorisant une mutualisation des risques pertinente.

Cette profondeur de portefeuille permet de lisser les cycles, tout en s’appuyant sur une structure à taille humaine facilitant une gestion fine des implantations.

Une répartition géographique équilibrée

Le patrimoine d’Aestiam Horizon montre une implantation diversifiée, avec près de :

• 20 % du portefeuille situé à Paris intra-muros,
• un positionnement à l’écart des zones les plus volatiles.

La localisation constitue ainsi un atout dans l’environnement actuel, marqué par l’évolution des usages tertiaires.

Des performances long terme solides

• Une Performance Globale Annuelle de 5,40 % en 2024,
• Un TRI 20 ans de 9,78 %,
• Une stabilité de la distribution depuis plus de 10 ans.

Ces éléments témoignent d’une résilience face aux différents cycles immobiliers observés sur deux décennies. Cette constance contribue à contextualiser la pertinence des ajustements opérés sur les clés de répartition.

Une SCPI inscrite dans une stratégie de long terme

Une cohérence avec les tendances patrimoniales

Les ajustements permettent à la SCPI de renforcer son attractivité dans un environnement où :

• le démembrement progresse,
• la recherche d’une fiscalité ajustée occupe une place accrue,
• les stratégies patrimoniales intègrent davantage des horizons d’investissement allongés.

Tableau synthétique des points clés

Conclusion

La SCPI Aestiam Horizon confirme son positionnement dans un environnement marqué par l’évolution des stratégies patrimoniales, en ajustant ses clés de répartition au bénéfice du nu-propriétaire. Avec des performances long terme robustes, un portefeuille granulaire et une implantation géographique équilibrée, la SCPI renforce la cohérence de son modèle à long terme. Les évolutions annoncées sur les durées de 3 ans, 5 ans et 10 ans contribuent à rendre le démembrement plus attractif, tout en s’inscrivant dans une dynamique où la stabilité, la visibilité et la diversification constituent des leviers stratégiques essentiels.

Les performances passées ne préjugent pas des performances futures. L’investissement en parts de SCPI comporte des risques.

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