SCPI DARWIN RE01 : 7,54 % de taux de distribution en 2025

L'année 2025 marque un jalon important pour la SCPI DARWIN RE01, qui boucle son premier exercice complet après un lancement intervenu en décembre 2024. À l'issue de cette année inaugurale, la SCPI affiche un taux de distribution de 7,54 %, en ligne avec l'objectif de performance annoncé en début d'exercice de 7,50 %. Cette performance s'accompagne d'une revalorisation du prix de part de +1 %, effective au 1er janvier 2026, portant le prix de souscription de 200 € à 202 €. La combinaison de ces deux éléments conduit à une performance globale annuelle (PGA) de 8,54 % pour l'exercice 2025.

Ces résultats traduisent le développement progressif du véhicule et la structuration de son patrimoine immobilier au cours de sa première année complète d'exploitation. Dans un marché des SCPI où les rendements moyens tournent traditionnellement autour de 4,5 % à 5,5 %, cette surperformance initiale souligne l'agilité de la stratégie de DARWIN RE01, tout en rappelant que les performances passées ne préjugent pas des résultats futurs.

Une première année complète marquée par l'atteinte des objectifs

Une performance conforme à l'objectif initial annoncé

En début d'année 2025, la SCPI DARWIN RE01 annonçait un objectif de performance de 7,50 % pour l'exercice. Cet objectif est atteint, avec un taux de distribution annuel de 7,54 %. Cette réalisation intervient dans un contexte de construction progressive du portefeuille, caractéristique des SCPI en phase de lancement.

La performance observée repose exclusivement sur les revenus distribués au titre de l'année 2025, rapportés au prix de souscription, sans intégration d'hypothèses futures.

Définition de la performance globale annuelle (PGA)

La performance globale annuelle (PGA) correspond à la somme des revenus distribués au titre de l'année 2025 et de la variation du prix de part constatée au 1er janvier 2026, le tout rapporté au prix de souscription.

Pour l'exercice 2025, cette combinaison aboutit à une PGA de 8,54 %, intégrant :

• un taux de distribution de 7,54 %,
• et une revalorisation du prix de part de +1 %.

Cette mesure intègre à la fois le rendement courant et l'appréciation du capital, offrant une vue holistique de la rentabilité pour les associés.

Une première revalorisation du prix de part

Une évolution du prix de part dès janvier 2026

La revalorisation du prix de part constitue un événement structurant pour une SCPI récemment créée. Pour DARWIN RE01, cette première revalorisation intervient au 1er janvier 2026, avec un passage du prix de part de 200 € à 202 €. Il s'agit de la première revalorisation depuis la création de la SCPI en décembre 2024.

Elle résulte de l'évolution de la valeur du patrimoine immobilier détenu par la SCPI et de ses fondamentaux immobiliers et financiers, tels qu'appréciés dans le cadre des travaux d'évaluation semestriels.

Une valeur de reconstitution supérieure au prix de part

Au 31 décembre 2025, la valeur de reconstitution de la SCPI s'établit à 207,19 € /part, traduisant un écart favorable par rapport au prix de part. 

Cette situation reflète l'appréciation du patrimoine constitué depuis la création de la SCPI et s'inscrit en complément des revenus distribués aux associés au titre de l'exercice 2025. 

Une stratégie d'investissement progressive et diversifiée

Une constitution du portefeuille sur une première année

Depuis son lancement, DARWIN RE01 met en œuvre une stratégie d'investissement progressive, reposant sur la constitution d'un portefeuille diversifié d'actifs immobiliers sélectionnés pour :

• leur qualité intrinsèque,
• leur localisation,
• et leur potentiel de valorisation.

Cette approche vise à concilier, dans le temps, la perception de revenus et la constitution d'un patrimoine immobilier, dans un contexte de marché immobilier évolutif.

En l'espace d'un an, la SCPI a constitué un portefeuille de 8 actifs, répartis entre la France et l'Espagne. Ces deux marchés présentent des fondamentaux solides et des opportunités attractives. La diversification géographique contribue à la gestion du risque et à la résilience du portefeuille.

Un portefeuille de 8 actifs en France et en Espagne

Les acquisitions se sont inscrites dans une démarche progressive, avec la constitution, en un an, d’un portefeuille de 8 actifs répartis entre la France et l’Espagne.

Une allocation géographique cible à horizon long terme

À terme, la SCPI DARWIN RE01 vise une répartition de son portefeuille immobilier de 70 % en Europe et 30 % en France. Cet objectif s'inscrit dans une logique de diversification géographique progressive, adaptée au développement du véhicule et à l'identification d'opportunités immobilières sur différents marchés européens.

Il est rappelé que le rendement des actifs acquis n'est pas un indicateur fiable des performances futures et que les investissements réalisés ne préjugent pas des investissements et rendements à venir.

De plus, la SCPI est labellisée ISR dès janvier 2025, intégrant des critères ESG (environnementaux, sociaux et de gouvernance) dans sa sélection d'actifs.

Tableau récapitulatif des principaux indicateurs 2025

Cadre réglementaire et informations clés sur la SCPI

Caractéristiques juridiques et réglementaires

La SCPI DARWIN RE01 est une SCPI à capital variable, classée article 8 au sens du Règlement Disclosure, bénéficiant du visa AMF n°24-27 du 19 novembre 2024.

Horizon de placement et rappels réglementaires

Les parts de SCPI sont des supports de placement à long terme, devant être acquises dans une optique de diversification patrimoniale. La durée de placement minimale recommandée par la société de gestion est de 8 ans.

Il existe un risque de perte en capital, des revenus non garantis et dépendants de l'évolution du marché immobilier et de la fiscalité applicable. La société de gestion ne garantit pas le rachat des parts. Les performances passées ne préjugent pas des performances futures.

À propos de la société de gestion DARWIN

DARWIN est une société de gestion de portefeuille spécialisée dans l'épargne immobilière, agréée par l'AMF depuis le 23 juillet 2024. Elle allie expertise, technologie et impact environnemental, et propose des solutions d'investissement visant à réinventer la ville tout en recherchant des performances durables.

Conclusion

La SCPI DARWIN RE01 démontre, dès sa première année complète en 2025, une capacité à tenir ses promesses avec un taux de distribution de 7,54 % et une PGA de 8,54 %, soutenue par une stratégie agile et diversifiée.

Cette performance inaugurale, dans un contexte de montée en puissance, invite toutefois à la prudence : elle reflète des conditions favorables initiales, mais l'avenir dépendra de l'évolution des marchés immobiliers, de la maîtrise de l'endettement et de la gestion des risques.

Pour les investisseurs patrimoniaux, elle représente une opportunité à évaluer dans une optique long terme, en tenant compte des risques inhérents aux SCPI et en se référant systématiquement aux documents officiels avant toute décision d'investissement.